中国蒙牛乳业有限公司(股份代号:2319.HK)于2025年7月23日成功发行两笔离岸人民币债券,分别为5年期20亿元和10年期15亿元高级无抵押可持续发展债券。这是该公司时隔五年再次发行境外高级债券,也是可持续融资框架更新后的首笔可持续债券。
蒙牛乳业敏锐捕捉南向通政策扩容和市场相对稳定的有利窗口,交易宣布后立即引发境外资本市场的强烈关注。定价日投资者认购踊跃,开簿两小时内认购总额就突破220亿元,最终获得来自全球多元化投资者的399亿元峰值认购,整体认购倍数超过11倍。
本次债券发行获得市场热烈响应,5年期和10年期最终定价较初始价格指引显著优化55个基点,分别确定为2.0%和2.3%。这一优异表现不仅创下中资食品饮料企业在境外人民币债券市场的最低融资成本,更实现了该行业最大发行规模,充分证明国际投资者对蒙牛乳业发展前景的坚定信心。根据国际资本市场协会(ICMA)的定义,可持续发展债券是指将募集资金专门用于支持绿色环保和社会责任项目的融资工具。作为蒙牛在境外市场发行的首笔可持续点心债,本次交易具有开创性意义,公司承诺将严格按照规定,把募集资金全部用于符合条件的绿色项目和社会责任项目。
作为连接农业、工业和消费服务的重要产业,乳业的绿色转型对国家"双碳"目标实现具有战略意义。蒙牛通过"GREEN"可持续发展战略,系统推进公司治理优化、社会责任履行、绿色生产实践、产业协同发展和产品创新升级。公司制定了2030年碳达峰、2050年全产业链碳中和的明确路线图,引领行业低碳发展。2024年,蒙牛MSCI ESG评级维持行业领先的"AA"水平,彰显其可持续发展领导力。
蒙牛在上游牧场领域持续推进绿色转型,与合作伙伴共同探索治沙固碳和循环经济发展模式。乌兰布和沙漠的治理成果尤为显著,经过十多年的生态修复,这片曾经的荒漠已转型为全球规模领先的沙漠有机牧场,为荒漠化治理提供了可复制的成功经验。在智能制造方面,蒙牛宁夏工厂于2024年10月获得中国乳业首个"灯塔工厂"认证,实现了人员效率、产能规模和产值效益的"三个100"突破,同时能源利用效率显著提升。面向消费市场,蒙牛积极践行绿色消费理念,通过4R1D包装策略和"乳品包装减塑新生计划",有效推动包装废弃物回收利用,为减少塑料污染和降低碳排放作出积极贡献。
面对全球气候变化与行业转型,蒙牛将持续深化可持续发展实践,全面落实GREEN战略,与产业生态圈协同创新,促进乳业高质量发展。