6月10日晚间，武汉光庭信息技术股份有限公司（下称“光庭信息”，301221.SZ）发布公告称，公司拟以支付现金的方式向苏州优昇科技有限公司等13名交易对手购买成都楷码科技股份有限公司（下称“楷码科技”）100%股权，交易作价为3.6亿元。其中，公司拟使用超募资金1.8亿元支付本次交易的部分收购价款，剩余部分使用自有或自筹资金支付。

本次交易完成后，楷码科技将成为上市公司全资子公司，纳入上市公司合并报表范围。

AI制图

增值率242.46%

据悉，楷码科技是一家综合性的软件与信息技术服务商，聚焦于汽车供应链、金融科技、医疗养老等行业。在信息技术服务领域，楷码科技主要面向日本企业客户，主要提供软件开发测试、IT解决方案等产品服务。

IPO日报发现，楷码科技曾有过上市计划。

楷码科技官网发布的文章显示，2023年11月30日，楷码科技创立大会暨第一次股东大会在成都召开，股东大会的顺利召开标志着楷码科技顺利完成股份制改造流程，开始进入上市筹备阶段，为未来登陆资本市场、申请IPO上市奠定了坚实基础。但截至目前，市场并未传出楷码科技进行上市辅导的相关消息。

需要指出的是，为实现购买楷码科技100%股权的目的，本次交易前，楷码科技须自股份有限公司改制为有限责任公司。

同时，楷码科技须通过派生分立的方式剥离其持有的维度信息技术（苏州）有限公司（下称“维度信息”）65%股权。分立完成后，楷码科技持有维度信息35%股权，维度信息为楷码科技的参股公司。本次交易的范围为派生分立完成后的楷码科技100%股权，不包含维度信息的65%股权，上市公司对维度信息并不构成控制。

维度信息主要从事金融外包服务业务，原系楷码科技的核心业务载体。上市公司是出于何种考量，不想将维度信息纳入报表？

光庭信息公告显示，楷码科技2024年度实现营收1.31亿元，净利润3318.21万元，经营活动产生的现金流量净额为1384.03万元。

本次交易采用收益法进行评估，截至评估基准日2024年12月31日，标的公司模拟分立后的合并口径归属于母公司的股东全部权益账面值为10593.76万元，评估值36279.13万元，评估增值25685.36万元，增值率242.46%。

本次交易价格基于上述评估结果，经交易各方充分协商确定，公司购买标的公司100%股权的交易作价为36000万元。

值得一提的是，本次交易设置业绩承诺。根据交易双方签订的相关协议，交易对方承诺楷码科技业绩承诺期内（2025年度至2027年度）需实现的净利润分别不低于3800万元、4500万元及5200万元。

本次交易完成后，公司将取得楷码科技控制权，楷码科技将纳入公司合并报表范围。本次交易将提升公司的利润规模。

业绩下滑

此外，光庭信息称，通过本次交易，公司与楷码科技可实现双方日本及其他海外客户资源的深度整合，为双方客户提供更广的服务维度，推动双方对日业务的深度合作。一方面，公司可切入多个行业的企业管理软件系统的开发领域，充分受益于日本产业数字化转型的契机，持续扩充公司海外业务规模，快速抢占日本产业数字化转型的战略机遇。另一方面，上市公司还可利用其在人工智能领域的技术储备并全面整合楷码科技跨行业的软件系统开发运维经验，实现上市公 司AI应用能力在多场景下的应用。

光庭信息2021年在深交所上市，主营业业务为汽车零部件供应商和汽车整车制造商提供专业汽车电子软件定制化开发和软件技术服务，目前形成了以智能座舱、智能驾驶、智能车云、新能源及数字地图等多项产品的全域全栈综合解决能力。

然而上市以来，光庭信息的净利润表现几乎可以说每况愈下，一度陷入亏损。

财务数据显示，2020年—2024年，上市公司实现的营业收入分别为3.34亿元、4.32亿元、5.30亿元、6.39亿元、6.07亿元，净利润分别为0.73亿元、0.77亿元、0.32亿元、-0.16亿元、0.29亿元。

2025年一季度，公司实现营业收入1.34亿元，同比增长10.52%；净利润2403.25万元，同比扭亏为盈。对于业绩增长原因，光庭信息表示，智能网联汽车测试业务增长较快，尤其是面向本田海外车型的测试业务大幅增长，另外智能电控业务收入有所企稳；此外，公司利用AI应用内部管理，开发效率有所提升，营业成本得到控制，同时因日元汇率升高使得当期汇兑损益增加。

来源：IPO国金